Realitas Semua Itu – Pinjaman Sub-Prime Hoola-Bala

Ada begitu banyak hoola-bala tentang goncangan industri saat ini dan di luar di pasar sub-prime … Setiap hari saya mendengar orang berbicara tentang krisis besar yang sedang kita alami. Itu adalah krisis; tetapi juga pinjaman hipotek yang kembali ke pinjaman hipotek, seperti yang pernah kita ketahui.

Seseorang pernah mengatakan satu-satunya hal yang konstan dalam industri kami dalam "perubahan", dan ya kami melihat banyak hal. Perubahan itu bagus.

Saya mungkin akan berkencan dengan artikel ini tetapi bagi kita yang menjual hipotek sebelum internet memainkan suatu faktor, sebelum penilaian kredit dan sebelum pinjaman sub-prime kita semua selamat. Yaitu, mereka yang berhasil.

Ada saat-saat ketika suku bunga adalah 18-20%, (dan itu sebelum waktu saya), tetapi saya ada ketika suku bunga adalah 10%, saya membeli rumah pada saat itu dan sangat senang untuk mendapatkan di bawah 10,00 saya bisa dapatkan 9,50% – 30 tahun tetap sesuai.

Pasar dan industri telah begitu baik untuk sekian lama, banyak peminjam Pinjaman tidak tahu:

Bagaimana rasanya menyusun file sehingga peminjam akan memenuhi syarat.

Bagaimana menganalisis pajak peminjam yang bekerja sendiri sehingga mereka bisa pergi penuh dokumen.

Cara benar-benar bekerja dengan program FHA / VA, program Obligasi Negara.

Hal-hal di masa lalu ini adalah praktik bisnis yang stabil dan stabil.

Kami tidak memiliki pinjaman dust-to-me (menyatakan program wiraswasta apalagi menyatakan W2 program pencari nafkah hingga 100%). Kami memang memiliki beberapa program yang dinyatakan tersedia tetapi dengan LTV yang lebih rendah. Kami tidak memiliki program rasio hingga 100%, program N / O / O dinyatakan hingga 100%. Kami memiliki program yang harus dipatuhi debitur kami atau mereka tidak memenuhi syarat untuk pinjaman. Jika rasio mereka terlalu tinggi, mereka harus melunasi sebagian utang di sana atau kita memberi mereka kualifikasi pada produk lengan.

Kami masih memiliki:

Amortisasi 40 dan 50 tahun.

Produk hanya bunga.

97% Pembelian dokumen lengkap.

Program bantuan pembayaran di bawah

Pinjaman FHA dengan pembelian 97%

VA masih 100%.

Membalikkan hipotek.

Kami harus fokus pada apa yang kami miliki tersedia bagi peminjam kami.

Saya pikir hal yang sama harus dikatakan untuk pasar real estat yang lebih lambat. Beberapa pasar terlalu mahal dan cepat atau lambat karpet akan ditarik keluar dari bawah. Nah waktunya sekarang. Sebuah rumah hanya dapat menghargai pada 50 – 100 -150% untuk waktu yang lama. Begitu banyak orang menunggang ombak dan menjadi kaya, sekarang pasar sedang melawan.

Kenyataannya adalah, bahwa beberapa area pasar, melihat penawaran rumah datang di 25-20% di bawah harga daftar. Uang harus berhenti di suatu tempat dan ya itu telah melambat. Pemeriksaan realitas telah mencapai. Apakah gelas setengah penuh atau setengah kosong, tergantung pada bagaimana Anda melihatnya. Apakah rumah benar-benar menurun nilainya atau apakah mereka benar-benar dihargai di mana seharusnya? Tergantung siapa yang Anda lihat, penjual atau pembeli. Penjualan Real Estate adalah semua tentang apa yang pasar akan gundul, apa yang bersedia dibayar seseorang untuk properti seperti itu. Saya belajar seperti itu kembali. Saya tidak berpikir bahwa faktor apresiasi ini harus disalahkan pada penilai. Mereka tidak mengembang properti, pembeli dan penjual lakukan. Penilai menggunakan comps yang tersedia untuk menentukan nilai.

Apakah Realtors menyebabkan efek roller coaster ini, tidak juga; lagi itu adalah waktu dari semua hal. Para Realtors tidak dapat mendaftarkan properti-properti di atas menggembungkannya kecuali para pembeli berdiri dalam antrean untuk membelinya pada harga dan penilai yang lebih tinggi ini dapat mengkompilasi mereka.

Harga rumah menurut saya akan menetap di sebagian besar wilayah, di beberapa daerah, beberapa orang akan kehilangan properti mereka tetapi di seluruh AS sebagai negara itu akan stabil segera.

Bukan petugas kredit yang menciptakan pembeli yang berpotensi, mudah ke default, itu adalah media, pemerintah, pemberi pinjaman dan semua program pinjaman konyol tersedia untuk banyak pembeli rumah yang benar-benar tidak memenuhi syarat. Sangat mudah untuk memasukkan seseorang ke dalam rumah, yang tidak memenuhi syarat. Cukup gunakan program 100% yang disebutkan … beberapa program ini memungkinkan luka kredit rendah, pembayaran terlambat, penilaian, dan hal-hal gila.

Kami sebagai petugas kredit hanya melakukan bagian kami dalam peminjam pra-kualifikasi. Kami tidak dapat membuat keputusan kredit, kami tidak dapat memberi tahu seseorang bahwa mereka tidak memenuhi syarat untuk pinjaman, kami harus menyerahkan pinjaman ini dan memprosesnya. Jika mereka memenuhi syarat untuk sebuah program, itu adalah tugas kita untuk menempatkan mereka di dalamnya. Terlepas dari apakah kami pikir mereka dapat melakukan pembayaran ini 3 bulan dari sekarang. Jadi kami melakukan pekerjaan kami, sampai taraf tertentu.

Salah satu hal yang saya pelajari dari pelatihan untuk mengajar kelas-kelas di IMBA adalah bahwa pinjaman yang dinyatakan hanya seharusnya digunakan ketika para peminjam benar-benar menghasilkan cukup uang tetapi tidak bisa menunjukkannya di atas kertas, mungkin mereka memiliki banyak diskon pada ada pengembalian pajak, mungkin mereka memiliki pekerjaan kedua membayar uang tunai … apa pun kasusnya, itu adalah orang-orang yang seharusnya menyatakan pinjaman. Secara pribadi, saya pikir pinjaman yang dinyatakan mengambil banyak sakit kepala dan stres dari petugas kredit, prosesor dan penjamin dalam menganalisis pajak penghasilan sendiri. Jika peminjam tidak cocok dengan skenario ini, mereka seharusnya tidak memiliki rasio dan tidak menunjukkan penghasilan dan mungkin membayar sedikit lebih mahal.

Saya akan mengajukan pertanyaan, "Berapa banyak petugas pinjaman yang mengetahui hal ini, memahami ini, dan bahkan peduli untuk menggunakannya?" Tebakan saya mungkin 99,9% dinyatakan.

Saya masih berpikir kami memiliki banyak program yang tersedia bagi kami. Terserah kepada kita untuk belajar bagaimana menggunakannya dengan benar. Terserah kita untuk jaringan lagi, telepon tidak berdering. Sudah waktunya untuk bergabung dengan asosiasi, membuat presentasi, panggilan pada pembangun, akuntan, pengacara dan ya, bahkan Realtors! Sudah waktunya untuk menemukan kembali pinjaman, seperti yang kita tahu di masa lalu.

Keinginan saya kepada Anda … Apakah menjadikannya tahun terbaik yang Anda miliki. Bekerja keras, tetapi bekerjalah dengan cerdas.

Leave a Reply

Your email address will not be published. Required fields are marked *